如何用可变贴现率对现金流进行贴现，并将所有现金流相加

Question

我正在尝试为一种债券定价，该债券将在4年内每半年支付一次息票(c((意味着总共支付8次息票(，并在第8次付款(c+p(的同时返回本金(p(金额。对每个现金流进行贴现的贴现率(dr(将有所不同。

输入：

dr=[0.10，0.12，0.15，0.22，0.37，0.6，0.8，0.85]，p=1000，c=2，T=4，freq=2

我在stackoverflow中找到了以下代码，但这并没有使用不同的"dr"来对每个现金流进行贴现，也没有对贴现后的所有现金流求和。有人能帮忙吗？''

par = 1000
coupon_rate = 3
T = 5
freq = 2

def cf_calculator(par, r, T, freq):
for i in range(0,(T * freq)+1):
if i < (T * freq):
coupon = ((r/100) * par) / freq
print(coupon)
else: 
coupon = (((r/100) * par) / freq) + par
print(coupon)
print(cf_calculator(par,coupon_rate,T,freq))

''

为环路和其他环路绑定CF

Answer 1

我尽量避免循环：

p = 1000
c = 2 
T = 4
freq = 2
dr = [0.10, 0.12, 0.15, 0.22, 0.37, 0.6, 0.8, 0.85]
import numpy as np
cashflows = np.dot(p,[(c/100 + (i==freq*T-1)) for i in range(freq*T) ])
print(cashflows)
dcf = sum([cf[0]/((1+cf[1])**(i+1)) for i,cf in enumerate(zip(cashflows,dr))])
print(dcf)

输出：

[20.0, 20.0, 20.0, 20.0, 20.0, 20.0, 20.0, 1020.0]
69.40091054501804

我希望数学是正确的。并且该代码假定列表CCD_ 1的长度等于CCD_。对于生产级别的代码，您可能需要添加try-except块，检查上面提到的假设。